Розуміння різниці: Торгівля ф'ючерсами проти торгівлі опціонами

Розуміння різниці між торгівлею ф’ючерсами та опціонами

У світі фінансових ринків трейдерам доступні різні інвестиційні можливості. Два популярних інструменти, з якими часто стикаються трейдери, - це ф’ючерси та опціони. Хоча і ф’ючерси, і опціони дозволяють трейдерам спекулювати на майбутньому русі цін на активи, вони суттєво відрізняються один від одного. Розуміння цих відмінностей має вирішальне значення для трейдерів, які прагнуть приймати обґрунтовані інвестиційні рішення.

Торгівля ф’ючерсами передбачає угоду між двома сторонами про купівлю або продаж базового активу за заздалегідь визначеною ціною і датою в майбутньому. Покупець ф’ючерсного контракту зобов’язаний купити актив, а продавець зобов’язаний його продати. Цей вид торгівлі пропонує трейдерам потенціал значного кредитного плеча, оскільки вони можуть контролювати більшу позицію з меншими інвестиціями. Однак він також наражає трейдерів на вищі ризики, оскільки вони зобов’язані виконати контракт незалежно від ринкової вартості активу на момент закінчення терміну його дії.

Зміст

З іншого боку, торгівля опціонами надає трейдерам право, але не зобов’язання, купувати або продавати базовий актив за заздалегідь визначеною ціною і на заздалегідь визначену дату. Цей вид торгівлі дозволяє трейдерам спекулювати на русі ціни активу без такого ж рівня ризику, як при торгівлі ф’ючерсами. Трейдери можуть скористатися своїми опціонами, якщо ринок рухається на їхню користь, але вони не зобов’язані цього робити. Така гнучкість є однією з головних переваг торгівлі опціонами, оскільки вона дозволяє трейдерам обмежити свої потенційні втрати.

Хоча торгівля ф’ючерсами та опціонами може бути прибутковою, вона вимагає глибокого розуміння ринку та ретельного управління ризиками. Вибираючи між ф’ючерсами та опціонами, трейдери повинні враховувати свою толерантність до ризику, інвестиційні цілі та торгові стратегії. Розуміючи фундаментальні відмінності між цими двома інструментами, трейдери можуть приймати обґрунтовані рішення, які відповідають їхнім фінансовим цілям.

Ключові поняття в торгівлі ф’ючерсами

Ф’ючерсна торгівля передбачає купівлю та продаж контрактів, відомих як ф’ючерсні контракти, які зобов’язують покупця придбати актив або продавця продати актив у майбутньому за заздалегідь визначеною ціною. Ось деякі ключові поняття, які слід розуміти, коли мова йде про ф’ючерсну торгівлю:


Ф’ючерсний контракт Ф’ючерсний контракт - це стандартизована угода між двома сторонами про купівлю або продаж активу за певною ціною та датою в майбутньому.
Маржа - початкова сума грошей або застави, яку трейдери повинні внести на депозит свого брокера для відкриття ф’ючерсної позиції.
Кредитне плече - це можливість контролювати велику позицію за допомогою невеликої кількості капіталу. Торгівля ф’ючерсами пропонує високе кредитне плече, що дозволяє трейдерам збільшувати потенційні прибутки та збитки.
Довгі та короткі позиції**** Довга позиція передбачає купівлю ф’ючерсного контракту з очікуванням, що ціна зросте, тоді як коротка позиція передбачає продаж ф’ючерсного контракту з очікуванням, що ціна знизиться.
Розрахунок*** *Розрахунок - це процес закриття ф’ючерсного контракту шляхом фізичної поставки базового активу або грошового розрахунку.
Хеджування та спекуляція**** Ф’ючерсна торгівля може використовуватися для хеджування або спекуляції. Хеджування передбачає зменшення ризику шляхом зайняття компенсаційної позиції на ф’ючерсному ринку, в той час як спекуляція передбачає прийняття ризику з метою отримання потенційного прибутку від зміни цін.

Читайте також: Чи є торгівля CFD хорошим вибором для початківців? Дізнайтеся основи тут

Розуміння цих ключових понять має важливе значення для успішної торгівлі в майбутньому. Важливо ретельно аналізувати ринкові умови, управляти ризиками та бути в курсі факторів, які можуть вплинути на майбутні ціни.

Розуміння основ

Перш ніж вивчати відмінності між торгівлею ф’ючерсами та опціонами, важливо зрозуміти основи кожного методу торгівлі.

Торгівля ф’ючерсами:

Ф’ючерсна торгівля передбачає купівлю або продаж контракту на купівлю або продаж активу на заздалегідь визначену дату і ціну в майбутньому.
У контракті вказується кількість і якість активу, а також дата поставки і ціна.
Ф’ючерсами торгують на організованих біржах, таких як Чиказька товарна біржа (CME).
Інвестори можуть займати довгі або короткі позиції у ф’ючерсних контрактах, залежно від того, чи вважають вони, що ціна базового активу зросте або впаде.
Ф’ючерсна торгівля дозволяє інвесторам отримувати прибуток від зміни цін на базовий актив без фактичного володіння ним.

Торгівля опціонами:

Читайте також: Чи можна торгувати опціонами з будь-якими власними торговими компаніями?

Торгівля опціонами передбачає купівлю або продаж контрактів, які дають власнику право, але не зобов’язання, купити або продати актив за заздалегідь визначеною ціною протягом певного періоду часу.
Опціони часто використовуються для хеджування або спекулятивних цілей.
Існує два типи опціонів: колл-опціони та пут-опціони. Опціони на купівлю дають власнику право купити актив, тоді як опціони на продаж дають власнику право продати актив.
Торгуючи опціонами, інвестори можуть займати довгі або короткі позиції, подібно до торгівлі ф’ючерсами.
Торгівля опціонами дозволяє інвесторам отримувати прибуток від зміни цін на базовий актив, але з обмеженим ризиком.

Розуміючи основи торгівлі ф’ючерсами та опціонами, інвестори можуть краще зрозуміти ключові відмінності між цими двома методами і визначити, яка торгова стратегія може бути більш придатною для їхніх інвестиційних цілей.

ПОШИРЕНІ ЗАПИТАННЯ:

Що таке торгівля ф’ючерсами?

Ф’ючерсна торгівля - це тип інвестиційної стратегії, коли трейдери купують і продають контракти, які гарантують купівлю або продаж активу за заздалегідь визначеною ціною і датою в майбутньому.

Що таке торгівля опціонами?

Торгівля опціонами - це тип інвестиційної стратегії, коли трейдери купують і продають контракти, які дають їм право, але не зобов’язання, купити або продати актив за заздалегідь визначеною ціною і на заздалегідь визначену дату в майбутньому.

У чому основна відмінність між торгівлею ф’ючерсами та опціонами?

Основна відмінність торгівлі ф’ючерсами від торгівлі опціонами полягає в тому, що ф’ючерсні контракти гарантують як купівлю, так і продаж активу, в той час як опціонні контракти дають тільки право, але не зобов’язання купити або продати актив.

Який вид торгівлі є більш ризикованим, торгівля ф’ючерсами чи опціонами?

Як торгівля ф’ючерсами, так і торгівля опціонами несе в собі певний рівень ризику, але торгівля опціонами, як правило, вважається більш ризикованою, оскільки трейдери можуть втратити всю премію, сплачену за опціонний контракт, якщо ринок рухається проти їхньої позиції.