Розуміння похідної природи ф’ючерсів та опціонів

Ф’ючерси та опціони - це два популярних типи фінансових інструментів, які широко використовуються інвесторами та трейдерами. Вони є похідними інструментами, тобто їхня вартість походить від базового активу, такого як акції, облігації, товари або валюти.

**Похідні інструменти дозволяють інвесторам спекулювати на цінових коливаннях базового активу без фактичного володіння ним. Вони пропонують потенціал для значних прибутків, але також мають вищий рівень ризику. Ф’ючерси та опціони особливо популярні на товарних і фінансових ринках, де їх використовують як хеджери, так і спекулянти.

**Ф’ючерсні контракти - це угоди про купівлю або продаж активу за заздалегідь визначеною ціною на певну дату в майбутньому. Це стандартизовані контракти, якими торгують на біржах. Ціни ф’ючерсних контрактів визначаються ринковими силами, такими як попит і пропозиція, і відображають очікування щодо майбутніх цін на активи.

Опціони дають власнику право, але не зобов’язання, купити або продати актив за певною ціною протягом певного періоду часу. Існує два типи опціонів: опціони “колл”, які дають власнику право купити актив, і опціони “пут”, які дають власнику право продати актив. На ціну опціону, відому як премія, впливають різні фактори, зокрема ціна базового активу, час, що залишився до закінчення терміну дії опціону, і волатильність ринку.

Розуміння похідної природи ф’ючерсів та опціонів є важливим для всіх, хто зацікавлений в участі у фінансових ринках. Ці інструменти пропонують широкий спектр торгових та інвестиційних можливостей, але також вимагають глибокого розуміння базових активів та ринкової динаміки. Розуміючи, як працюють ф’ючерси та опціони, інвестори можуть приймати більш обґрунтовані рішення і потенційно отримувати прибуток від руху цін на ринках.*

Огляд ф’ючерсів та опціонів

Ф’ючерси та опціони - це фінансові інструменти, які дозволяють інвесторам спекулювати на зміні цін на різні активи, такі як товари, акції або валюти, не володіючи самим базовим активом. Вони є похідними інструментами, тобто їхня вартість є похідною від вартості базового активу.

Ф’ючерси: Ф’ючерси

Ф’ючерсні контракти - це угоди між двома сторонами, покупцем і продавцем, про купівлю або продаж активу за заздалегідь визначеною ціною в майбутньому. Ціна, за якою актив буде куплений або проданий, фіксується під час укладання контракту. Ф’ючерсні контракти широко використовуються в торгівлі товарами, дозволяючи інвесторам отримати доступ до різних товарів, таких як нафта, золото або пшениця, без фізичного володіння ними. Вони також використовуються з метою хеджування, для захисту від потенційних цінових коливань.

Опціони: Опціони

Опціони схожі на ф’ючерсні контракти в тому, що вони дають інвесторам право, але не зобов’язання, купити або продати актив за заздалегідь визначеною ціною в майбутньому. Однак, на відміну від ф’ючерсних контрактів, опціони надають можливість, або вибір, виконати контракт або дозволити йому закінчитися. Існує два типи опціонів: колл і пут. Опціон “колл” дає власнику право купити базовий актив, тоді як опціон “пут” дає власнику право продати базовий актив.

Читайте також: Розуміння впливу розбавлення на опціони на акції

Основні відмінності: *Ключові відмінності:

Ключова відмінність між ф’ючерсами та опціонами полягає в тому, що ф’ючерси зобов’язують покупця і продавця завершити угоду, в той час як опціони надають можливість вибору: виконати контракт або дозволити йому закінчитися. Ф’ючерси мають необмежений потенціал прибутку, але також несуть більший ризик, оскільки покупець зобов’язаний завершити угоду незалежно від ринкової ціни базового активу. Опціони, з іншого боку, обмежують потенційні втрати премією, сплаченою за контракт, але пропонують обмежений потенціал прибутку.

**Ризики та винагороди

Як ф’ючерси, так і опціони мають свої власні ризики та винагороди. Їх можна використовувати для спекуляцій на русі цін, хеджування від потенційних втрат або отримання доходу шляхом продажу опціонів. Однак вони також передбачають використання кредитного плеча, що означає, що невелика зміна ціни базового активу може призвести до значного прибутку або збитку. Інвесторам важливо розуміти ці ризики і мати чітку стратегію, перш ніж торгувати ф’ючерсами та опціонами.

Висновок:

Ф’ючерси та опціони - це потужні фінансові інструменти, які дозволяють інвесторам отримати доступ до різних активів та управляти ризиками. Вони є похідними інструментами, вартість яких залежить від вартості базового активу. Розуміння ключових відмінностей між ф’ючерсами та опціонами, а також пов’язаних з ними ризиків і вигод є важливим для тих, хто хоче успішно торгувати цими інструментами.

Читайте також: Дізнайтеся, чи приймає MT4 PayPal: Повний посібник | [Назва бренду]

Відмінності між ф’ючерсами та опціонами

Деривативи - це фінансові інструменти, які отримують свою вартість від базового активу. Два найпоширеніші типи деривативів - це ф’ючерсні та опціонні контракти. Хоча і ф’ючерси, і опціони використовуються для спекуляцій та хеджування, вони мають деякі ключові відмінності, які відрізняють їх один від одного.

Таким чином, хоча ф’ючерси та опціони мають багато спільного у використанні як деривативи, вони мають відмінні риси, які їх диференціюють. Розуміння цих відмінностей має вирішальне значення для інвесторів і трейдерів для ефективного аналізу та використання цих фінансових інструментів.

ПОШИРЕНІ ЗАПИТАННЯ:

Що таке дериватив?

Дериватив - це фінансовий інструмент, вартість якого є похідною від базового активу, такого як акції, облігації, товари або валюти.

Що таке ф’ючерси та опціони?

Ф’ючерси - це похідні контракти, які зобов’язують покупця придбати базовий актив або продавця продати базовий актив за заздалегідь визначеною ціною і датою в майбутньому. Опціони, з іншого боку, дають покупцеві право, але не зобов’язання, купити або продати базовий актив за заздалегідь визначеною ціною протягом певного періоду часу.

Чим ф’ючерси та опціони відрізняються один від одного?

Ф’ючерси - це зобов’язуючі контракти, тобто і покупець, і продавець зобов’язані виконати угоду. Опціони, з іншого боку, дають покупцеві вибір, виконувати контракт чи ні.

Яка роль деривативів на фінансових ринках?

Деривативи відіграють важливу роль на фінансових ринках, дозволяючи інвесторам хеджувати ризики, спекулювати на зміні цін і забезпечувати ліквідність базових активів.

Чи використовуються деривативи лише професійними інвесторами?

Ні, деривативи використовуються широким колом інвесторів, включаючи індивідуальних роздрібних трейдерів, а також інституційних інвесторів. Однак, перш ніж торгувати деривативами, необхідно добре розуміти суть деривативів та пов’язані з ними ризики.

У чому різниця між ф’ючерсами та опціонами?

Ф’ючерсні контракти дають покупцеві зобов’язання придбати актив за заздалегідь визначеною ціною і в певний час, тоді як опціонні контракти дають покупцеві право, але не зобов’язання, купити або продати актив за заздалегідь визначеною ціною і в певний час.

Дивись також:

• Доступність Форекс в Росії: Все, що вам потрібно знати
• Вибір ідеального налаштування RSI для 15-хвилинного графіка
• Розуміння оподаткування опціонів: Скільки я маю платити за опціонами?
• Чи чеська крона все ще дійсна? Дізнайтеся останню інформацію тут.
• Повний путівник по годинах торгівлі валютними опціонами в Індії
• Звітність про продаж некваліфікованих опціонів на акції: Що потрібно знати
• Дізнайтеся про найефективнішу стратегію EURUSD для успішної торгівлі