ISO vs. звичайні акції: Розуміння ключових відмінностей

Розуміння різниці між ISO та звичайними акціями

Коли справа доходить до інвестування в акції, інвесторам доступні різні варіанти. Два найпоширеніші типи акцій - це ISO (Incentive Stock Options) та звичайні акції. Хоча обидва надають інвесторам можливість брати участь у зростанні компанії, між ними є суттєві відмінності.

ISO - це тип опціону на акції, який зазвичай пропонується працівникам як частина їхнього компенсаційного пакету. Ці опціони дають працівникам право придбати акції компанії за заздалегідь визначеною ціною, відомою як ціна виконання або ціна страйку. Заохочувальні опціони на акції підлягають певним податковим правилам і нормам, а також часто мають обмеження щодо того, коли і як вони можуть бути реалізовані.

Зміст

З іншого боку, звичайні акції є основною формою власності в компанії. Коли інвестор купує прості акції, він стає акціонером і має право голосу в компанії. Власники простих акцій мають право на частку прибутку компанії, відому як дивіденди, а також можуть отримати вигоду від зростання компанії у вигляді приросту капіталу.

Однією з ключових відмінностей між ІСО та звичайними акціями є спосіб їх оподаткування. ІСО отримують пільговий податковий режим, оскільки вони можуть претендувати на нижчі ставки податку на приріст капіталу в довгостроковій перспективі. Однак існують певні умови, які необхідно виконати, щоб отримати право на такий податковий режим. З іншого боку, звичайні акції підлягають оподаткуванню за звичайними ставками податку на прибуток при продажу або при отриманні дивідендів.

Ще однією відмінністю є ризик. ІСО несуть ризик знецінення, якщо ціна акцій компанії не зросте вище ціни виконання. Звичайні акції, хоча також схильні до ринкових коливань, зазвичай мають більший потенціал для отримання прибутку, оскільки акціонер отримує безпосередню вигоду від успіху компанії.

Загалом, розуміння відмінностей між ISO та звичайними акціями є важливим для інвесторів, які прагнуть приймати поінформовані рішення. В той час як ІСО пропонують певні податкові переваги і часто є частиною компенсаційних пакетів співробітників, звичайні акції забезпечують більш пряме володіння і потенціал для більших прибутків. Дуже важливо ретельно зважити ризики та винагороди, пов’язані з кожним типом акцій, перш ніж приймати інвестиційні рішення.*.

Опціони на акції ISO

Опціони на акції ISO, також відомі як заохочувальні опціони на акції, є різновидом опціонів на акції для працівників, які компанія може надавати своїм працівникам. Ці опціони, як правило, пропонуються як форма компенсації для залучення та утримання талановитих працівників.

Однією з ключових відмінностей між опціонами на акції ISO та звичайними акціями є податковий режим. У Сполучених Штатах опціони на акції ISO мають право на спеціальний податковий режим відповідно до Кодексу внутрішніх доходів. Це означає, що працівники, які реалізують свої опціони на акції ISO, можуть мати право на пільгові податкові ставки.

Інша відмінність полягає у вимогах до претендентів. Опціони на акції ISO зазвичай доступні лише працівникам компанії, тоді як звичайні акції можуть бути доступні як працівникам, так і непрацівникам, наприклад, зовнішнім інвесторам чи засновникам.

Крім того, опціони на акції ISO зазвичай мають період набуття прав, що означає, що працівники повинні почекати певний період часу, перш ніж вони зможуть реалізувати свої опціони. Цей період набуття права зазвичай призначений для того, щоб стимулювати працівників залишатися в компанії на довший період часу.

Коли працівник реалізує свої опціони на акції ІСО, він має право придбати певну кількість акцій компанії за заздалегідь визначеною ціною, відомою як ціна виконання або ціна страйку. Якщо на момент виконання опціону ціна акцій вища за ціну виконання, працівник може придбати акції зі знижкою і потенційно отримати прибуток від їх продажу.

Читайте також: Розуміння індикатора QQE в MT4: Вичерпний посібник

Загалом, опціони на акції ISO можуть бути цінною формою компенсації для працівників, оскільки вони пропонують потенційні податкові переваги та можливість брати участь у зростанні компанії. Однак, важливо, щоб працівники розуміли умови своїх опціонів на акції ISO, а також потенційні ризики та винагороди, пов’язані з ними.

Звичайні акції

Звичайні акції - це тип цінних паперів, які представляють право власності на частку в корпорації. Коли особа купує звичайні акції, вона стає акціонером компанії і має право на її активи та прибутки.

Власники простих акцій мають право голосу, що дозволяє їм брати участь у прийнятті важливих корпоративних рішень, таких як обрання ради директорів або затвердження корпоративної політики. Акціонери також можуть отримувати дивіденди, які є частиною прибутку компанії, що розподіляється між акціонерами.

Однак власники простих акцій є останніми в черзі на отримання будь-яких активів, що залишилися, у разі ліквідації компанії. Іншими словами, якщо компанія збанкрутує, власники простих акцій отримують кошти останніми після виплат кредиторам, власникам облігацій та привілейованих акцій.

Читайте також: Чи є нічна торгівля гарною ідеєю? Плюси та мінуси нічної торгівлі акціями

З точки зору ризику та потенційної прибутковості, звичайні акції, як правило, більш волатильні, ніж привілейовані акції або інші види інвестицій. Вартість простих акцій може коливатися під впливом різних факторів, таких як фінансові показники компанії, галузеві тенденції або загальні ринкові умови.

Інвестори, які прагнуть довгострокового примноження капіталу і готові прийняти вищий ризик, можуть вибрати інвестиції у звичайні акції. Прості акції можуть забезпечити можливість отримання більшого прибутку, особливо якщо компанія демонструє хороші результати діяльності, а ціна акцій з часом зростає.

Загалом, звичайні акції представляють собою частку власності в компанії і надають потенціал для збільшення капіталу та участі у прийнятті корпоративних рішень. Це важливий варіант інвестування для приватних осіб, які бажають інвестувати на фондовому ринку та брати участь у зростанні та успіху компаній, акції яких котируються на біржі.

ЧАСТІ ЗАПИТАННЯ:

Що таке ISO?

ISO розшифровується як Incentive Stock Option (заохочувальний опціон). Це тип опціону на акції, який зазвичай надається роботодавцями як форма компенсації працівникам.

Що таке звичайні акції?

Прості акції - це тип акцій, які представляють право власності в компанії. Це найпростіша форма власності в компанії, яка, як правило, надає право голосу.

Чим відрізняються ІСО та звичайні акції?

ІСО та звичайні акції відрізняються за своїми перевагами, оподаткуванням та вимогами до отримання. ІСО зазвичай надаються як форма компенсації працівникам і мають певні податкові пільги, тоді як звичайні акції представляють собою право власності в компанії та надають право голосу.

Які податкові переваги мають ІСО?

Однією з основних податкових переваг ІСІ є те, що вони можуть мати право на пільгове оподаткування. За умови дотримання певних вимог щодо періоду володіння та продажу, прибуток від ІСІ може оподатковуватися за нижчою ставкою податку на довгостроковий приріст капіталу.

Хто має право на отримання ІСО?

ІСО часто надаються працівникам компанії, при цьому можуть існувати певні вимоги, такі як мінімальна тривалість зайнятості або посада. Особи, які не є працівниками, наприклад, консультанти або підрядники, зазвичай не мають права на отримання ISO.

Що таке ISO?

ISO розшифровується як Incentive Stock Option (заохочувальний опціон на акції). Це тип опціону на акції, який зазвичай надається працівникам як форма компенсації. ІСО пропонують пільгове оподаткування порівняно з іншими типами опціонів на акції.